روسيا تستعين بـ"بريكس" لهزيمة الدولار.. الحرب الأوكرانية تغير خارطة الاقتصاد العالمي

الاقتصاد نيوز - متابعة

 

  تطرقت مجلة الايكومنيست، الى خطة الرئيس الروسي فلاديمير بوتين، لهزيمة عملة الدولار، عبر مجموعة بريكس خلال الاجتماع الذي سيجمع ما يقل عن 20 دولة.

وذكرت المجلة، في تقرير مفصل ترجمته "الاقتصاد نيوز": "من المؤكد أن بوتن، رئيس روسيا، سيظهر بمظهر رائع في الثاني والعشرين من /تشرين الأول عندما يلتقط الصور مع زعماء ربما 24 دولة بما في ذلك ناريندرا مودي من الهند وشي جين بينج من الصين في قمة مجموعة البريكس في قازان على نهر الفولجا".

في العام الماضي، عندما "اجتمعت الكتلة في جوهانسبرغ وتوسعت من خمسة أعضاء إلى عشرة ، اضطر بوتن إلى البقاء في منزله لتجنب اعتقاله بموجب مذكرة أصدرتها المحكمة الجنائية الدولية في لاهاي. وهذه المرة يأمل أن يُرى وهو يلعب دورًا قياديًا في نادٍ سريع النمو يتحدى هيمنة النظام الذي يقوده الغرب".

الآن، في عامها الخامس عشر معًا، "لم تحقق مجموعة البريكس الأصلية (البرازيل وروسيا والهند والصين وجنوب إفريقيا) سوى القليل. ومع ذلك، يأمل بوتن في هذه القمة أن يمنح الكتلة ثقلًا من خلال حثها على بناء نظام مدفوعات مالية عالمي جديد لمهاجمة هيمنة أمريكا على التمويل العالمي وحماية روسيا وأصدقائها من العقوبات".

قال سيرجي لافروف، وزير الخارجية الروسي، الشهر الماضي: "الجميع يفهمون أن أي شخص قد يواجه عقوبات أمريكية أو غربية أخرى". سيسمح نظام مدفوعات مجموعة البريكس "بالعمليات الاقتصادية دون الاعتماد على أولئك الذين قرروا تسليح الدولار واليورو". هذا النظام، الذي تطلق عليه روسيا " جسر البريكس "، من المقرر أن يتم بناؤه في غضون عام وسيسمح للدول بإجراء تسوية عبر الحدود باستخدام منصات رقمية تديرها بنوكها المركزية. ومن المثير للجدل أنه قد يستعير مفاهيم من مشروع مختلف يسمى mBridge والذي تديره جزئيًا معقل النظام الذي يقوده الغرب، بنك التسويات الدولية ( BIS ).

وستسلط المحادثات الضوء على "السباق لإعادة تشكيل السباكة المالية العالمي، ولطالما راهنت الصين على أن تكنولوجيا المدفوعات - وليس تمرد الدائنين أو الصراع العسكري - ستقلل من القوة التي تحصل عليها أمريكا من كونها في مركز التمويل العالمي، ويمكن لخطة البريكس أن توفر معاملات أرخص وأسرع. قد تكون هذه الفوائد كافية لجذب الاقتصادات الناشئة، في إشارة إلى أن الخطة لديها إمكانات حقيقية، يحذر المسؤولون الغربيون من أنها قد تكون مصممة للتهرب من العقوبات".

ويشعر البعض بالإحباط من الدور غير المقصود لبنك التسويات الدولية، وهي منظمة مقرها سويسرا والمعروفة باسم البنك المركزي للبنوك المركزية.

لقد كانت هيمنة أميركا على النظام المالي العالمي ركيزة أساسية للنظام ما بعد الحرب العالمية الثانية، وهي تعكس ثقلها الاقتصادي والعسكري، ولكنها تعكس أيضاً حقيقة مفادها أن الأصول المقومة بالدولار مثل سندات الخزانة الأميركية تعتبر آمنة من مصادرة الحكومات والتضخم، ويسهل شراؤها وبيعها. ورغم أن البنوك المركزية عملت على تنويع حيازاتها، بما في ذلك الذهب، فإن نحو 58% من احتياطيات النقد الأجنبي موجودة بالدولار، والتأثيرات الشبكية للدولار تضع البنوك الأميركية في مركز أنظمة المدفوعات العالمية.

إن إرسال الأموال حول العالم يشبه إلى حد ما ركوب رحلة طويلة؛ فإذا لم يكن هناك ارتباط مباشر بين مطارين، فسوف يحتاج الركاب إلى تغيير الرحلات، ومن الأفضل أن يكون ذلك في مركز مزدحم حيث تتصل الكثير من الطائرات الأخرى. وفي عالم المدفوعات الدولية، فإن أكبر مركز هو أميركا، حيث تقوم العديد من البنوك العالمية بمبادلة العملات الأجنبية من أولئك الذين يقومون بالدفع بالدولار ثم بالعملات التي يتم بها تلقي المدفوعات.

مركزية الدولار توفر ما يسميه هنري فاريل وأبراهام نيومان، وهما عالمان، "تأثيرات بانوبتيكون" و"نقطة الاختناق". ولأن جميع البنوك التي تتعامل بالدولار تقريبًا يجب أن تفعل ذلك من خلال بنك مراسل في أمريكا، فإنه قادر على مراقبة التدفقات بحثًا عن علامات تمويل الإرهاب والتهرب من العقوبات، وهذا يوفر لقادة أمريكا رافعة هائلة من القوة - وهي الرافعة التي كانوا حريصين على استخدامها كبديل للذهاب إلى الحرب.

لقد ارتفع عدد الأشخاص الخاضعين للعقوبات الأمريكية بنسبة تزيد عن 900٪ (إلى حوالي 9400) في العقدين حتى عام 2021. وطالبت أمريكا بفصل بعض البنوك الأجنبية عن سويفت ، وهو نظام مراسلة مقره بلجيكا يستخدمه حوالي 11000 بنك في 200 دولة لتحويل الأموال عبر الحدود. في عام 2018، قطع سويفت إيران.

ولكن كل هذا لا يقارن بشراسة الهجوم المالي على روسيا بعد غزوها لأوكرانيا في عام 2022. فقد جمد الغرب 282 مليار دولار من الأصول الروسية المحتفظ بها في الخارج، وفصل البنوك الروسية عن نظام سويفت ومنعها من معالجة المدفوعات من خلال البنوك الأميركية. كما هددت أميركا بفرض "عقوبات ثانوية" على البنوك في البلدان الأخرى التي تدعم المجهود الحربي الروسي. وحتى صناع السياسات الأوروبيين، الذين يؤيدون العقوبات، شعروا بالفزع إزاء السرعة التي أغلقت بها فيزا وماستركارد ــ وهما شركتان أميركيتان تعتمد عليهما منطقة اليورو في المدفوعات بالتجزئة ــ أبوابهما في روسيا.

ودفع تسونامي الذي ضرب روسيا خصوم أميركا إلى تسريع جهودهم للابتعاد عن الدولار، ودفع العديد من الحكومات الأخرى إلى النظر في اعتمادها على التمويل الأميركي. وتعتبر الصين هذا الاعتماد أحد أكبر نقاط ضعفها.

ويأمل بوتن في الاستفادة من هذا الاستياء من الدولار في قمة مجموعة البريكس . وبالنسبة له فإن إنشاء خطة جديدة يشكل أولوية عملية ملحة فضلاً عن كونه استراتيجية جيوسياسية. والآن تتعامل أسواق الصرف الأجنبي في روسيا باليوان حصرياً تقريباً، ولكن لأنها لا تستطيع الحصول على ما يكفي من هذه العملة لدفع ثمن كل وارداتها، فقد لجأت إلى المقايضة.

وفي أكتوبر/تشرين الأول وافقت روسيا على شراء اليوسفي (الفاكهة الحمضية) من باكستان مقابل الحمص والعدس. ووفقاً لبعض التقارير فإن هذه الضغوط على السيولة تتزايد.

ويأمل بوتن في جعل الحياة خارج النظام الأميركي أكثر احتمالاً من خلال وضع بعض الأسس المالية الخاصة به. وقد عقد مسؤولو مجموعة البريكس سلسلة من الاجتماعات قبل القمة في قازان. وناقشوا إنشاء وكالة تصنيف ائتماني لمنافسة الوكالات الغربية الرئيسية، التي ترى روسيا أنها "عُرضة للتسييس". كما بحثوا إنشاء شركة إعادة تأمين لتجنب الوكالات الغربية التي يُمنع عليها إعادة تأمين بعض الناقلات التي تنقل النفط الروسي، ونظام دفع يحل محل فيزا وماستركارد. وقد دفع بوتن نحو إنشاء عملة مشتركة لمجموعة البريكس لتسعير التجارة، على أساس سلة من الذهب وغيره من العملات غير الدولارية، ولكن المسؤولين الهنود اعترضوا على هذا في الأسابيع الأخيرة.

إن المبادرة الأكثر جدية على الإطلاق هي خطة لاستخدام الأموال الرقمية المدعومة بالعملات الورقية. وهذا من شأنه أن يضع البنوك المركزية، وليس البنوك المراسلة التي لديها القدرة على الوصول إلى نظام المقاصة بالدولار في أميركا، في وسط المعاملات عبر الحدود. ومن خلال اللامركزية في النظام المالي، فإن الاقتراح يعني أنه لا يمكن لأي دولة أن تقطع اتصالها بدول أخرى. وبما أن البنوك التجارية ستتعامل من خلال بنوكها المركزية، فلن تحتاج إلى الحفاظ على علاقات ثنائية مع البنوك الأجنبية، وهو ما يتجنب التأثيرات الشبكية لنظام البنوك المراسلة الحالي.

وقد تم توضيح خطة جسر البريكس في تقرير صادر عن وزارة المالية الروسية والبنك المركزي في أكتوبر/تشرين الأول. ويمتد التقرير إلى 48 صفحة وينتقد التمويل الغربي ويذكر أن "منصة متعددة الجنسيات جديدة لأغراض التسوية عبر الحدود تحتاج إلى فحص أكثر تفصيلاً بسبب حداثتها والمخاطر المرتبطة بها، وربما اقتصادها المغير لقواعد اللعبة". ومع تركيزها على العملات الرقمية التي تديرها البنوك المركزية، يبدو أنها مستوحاة جزئيًا على الأقل من منصة مدفوعات تجريبية تسمى mBridge، والتي طورها بنك التسويات الدولية جنبًا إلى جنب مع البنوك المركزية في الصين وهونج كونج وتايلاند والإمارات العربية المتحدة. وتقول وسائل الإعلام الحكومية الصينية إن خطة البريكس الجديدة "من المرجح أن تستفيد من الدروس المستفادة" من مشروع mBridge الذي أطلقه بنك التسويات الدولية .

كانت تجربة بنك التسويات الدولية بريئة التصميم وبدأت في عام 2019، قبل الغزو الروسي الكامل. وقد حققت نجاحًا مذهلاً، وفقًا للعديد من الأشخاص المشاركين في المشروع. يمكن أن تقلل أوقات المعاملات من أيام إلى ثوانٍ وتكاليف المعاملات إلى الصفر تقريبًا. في يونيو، قال بنك التسويات الدولية إن mBridge قد وصل إلى "مرحلة المنتج الأدنى القابل للتطبيق" وانضم البنك المركزي السعودي كشريك خامس في المخطط. حوالي 31 عضوًا آخرين هم مراقبون. من خلال إنشاء نظام يمكن أن يكون أكثر كفاءة من النظام الحالي - والذي من شأنه أن يضعف هيمنة الدولار - دخل بنك التسويات الدولية عن غير قصد في حقل ألغام جيوسياسي.

يقول جاي شامبو، أحد كبار المسؤولين في وزارة الخزانة: "إذا كان شخص ما يتعامل خارج نظام الدولار لأسباب سياسية، فأنت تريد أن يكون ذلك أكثر تكلفة بالنسبة له من نظام الدولار". ووفقًا لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، فإن مكاسب الكفاءة التي تحققها أنواع جديدة من الأموال الرقمية قد تؤدي إلى تآكل استخدام الدولار في التجارة عبر الحدود. وفي المقابل، يمكن أن تعزز العملة الصينية . وفي حديثه إلى المصرفيين والمسؤولين حول mBridge في سبتمبر، قال مسؤول من هونج كونج إنه "يوفر فرصة أخرى للسماح بالاستخدام الأسهل للرنمينبي في الدفع عبر الحدود، وهونج كونج كمركز خارجي ستستفيد".

هل من الممكن أن يتم تكرار مفاهيم mBridge ورمزها من قبل مجموعة البريكس أو الصين أو روسيا؟ لا شك أن بنك التسويات الدولية ينظر إلى mBridge كمشروع مشترك ويعتقد أنه له الكلمة الأخيرة في تحديد من يمكنه الانضمام. ومع ذلك، يقول بعض المسؤولين الغربيين إن المشاركين في تجربة mBridge قد يكونون قادرين على تمرير رأس المال الفكري الذي ينطوي عليه إلى آخرين، بما في ذلك المشاركون في BRICS Bridge. وفقًا لمصادر متعددة، تولت الصين زمام المبادرة في البرنامج والرمز وراء مشروع mBridge. يقود بنك الشعب الصيني، البنك المركزي، اللجنة الفرعية للتكنولوجيا في المشروع، ووفقًا للتعليقات التي أدلى بها مسؤول في بنك التسويات الدولية في عام 2023، فإن دفتر الحسابات الرقمي الخاص به "تم بناؤه بواسطة" بنك الشعب الصيني . ربما يمكن استخدام هذه التكنولوجيا والمعرفة لبناء نظام موازٍ بعيدًا عن متناول بنك التسويات الدولية أو أعضائه الغربيين. رفض بنك التسويات الدولية التعليق على أي أوجه تشابه بين تجربته وخطة السيد بوتن.

إن اقتحام مجموعة البريكس لسباق المدفوعات يكشف عن التحديات الجيوسياسية الجديدة التي تواجه المنظمات المتعددة الأطراف. ففي اجتماع مجموعة العشرين للاقتصادات الكبرى في عام 2020، كُلِّف بنك التسويات الدولية بتحسين النظام الحالي، وبناءً على حث الصين، بتجربة العملات الرقمية. وفي وقت سابق من هذا العام، دعا أوغستين كارستينز، رئيس البنك، إلى "هياكل جديدة تمامًا" و"إعادة التفكير الجذري في النظام المالي". ولكن مع وجود أهداف متنافسة لأعضاء مختلفين في المنظمة، أصبح البقاء فوق المعركة أكثر صعوبة. وتعترف سيسيليا سكينغسلي، رئيسة مركز الابتكار في بنك التسويات الدولية ، بأن العالم أصبح أكثر صعوبة في التنقل . لكنها تقول إنه لا يزال لديه دور يلعبه في حل المشاكل لجميع البلدان "بشكل مستقل تقريبًا عن أي نوع آخر من الأجندات التي قد تكون لديها".

إن أحد الخيارات المتاحة لأميركا وحلفائها هو محاولة إعاقة أنظمة الدفع الجديدة التي تنافس الدولار. وقد حذر المسؤولون الغربيون بنك التسويات الدولية من أن المشروع قد يساء استخدامه من قبل دول ذات دوافع خبيثة. ومنذ ذلك الحين، أبطأ بنك التسويات الدولية عمله على مشروع إم بريدج، وفقاً لبعض الموظفين والمستشارين السابقين، ومن غير المرجح أن يقبل أي أعضاء جدد في المشروع. وهناك خيار آخر يتمثل في تحسين النظام القائم على الدولار بحيث يكون بنفس كفاءة المنافسين الجدد. وتستعد أميركا بالفعل للتنافس. ففي أبريل/نيسان، انضم بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك إلى ستة بنوك مركزية أخرى في مشروع بنك التسويات الدولية يهدف إلى جعل النظام الحالي أسرع وأرخص. وقد يربط بنك الاحتياطي الفيدرالي أيضاً نظام المدفوعات الفورية المحلي الخاص به مع الأنظمة في بلدان أخرى. وقال توم زشاتش، رئيس قسم الابتكار في سويفت ، هذا الشهر إنه يخطط لإجراء تجارب على المعاملات الرقمية العام المقبل، والاستفادة من بعض مزاياه الحالية بما في ذلك تأثيرات الشبكة القوية والثقة.

ولكن أي نظام مدفوعات منافس لمجموعة البريكس سوف يواجه تحديات هائلة. وسوف يكون ضمان السيولة صعبا أو يتطلب إعانات حكومية ضمنية ضخمة. وإذا كانت التدفقات الأساسية لرأس المال والتجارة بين بلدين غير متوازنة، وهو ما يحدث عادة، فسوف يضطر كل منهما إلى تجميع الأصول أو الالتزامات بعملات الآخر، وهو ما قد يكون غير جذاب. والواقع أن انعدام الثقة في الصين عميق في الهند، وهي عضو رئيسي في مجموعة البريكس . ولتوسيع نطاق نظام العملة الرقمية، يتعين على البلدان أن تتفق على قواعد معقدة تحكم التسويات والجرائم المالية. ومن غير المرجح أن يفوز مثل هذا الإجماع في قازان.

ولكن على الرغم من كل هذا، فإن خطة البريكس قد تكتسب زخما. فهناك إجماع واسع النطاق على أن نظام المدفوعات عبر الحدود الحالي بطيء للغاية ومكلف. وفي حين تميل البلدان الغنية إلى التركيز على جعله أسرع، فإن العديد من البلدان الأخرى تريد قلب النظام الحالي بالكامل. وتشير تقديرات المجلس الأطلسي، وهو مؤسسة بحثية، إلى أن ما لا يقل عن 134 بنكا مركزيا تجرب الأموال الرقمية، ومعظمها لأغراض محلية. وقد تضاعف عدد البنوك العاملة على مثل هذه العملات للمعاملات عبر الحدود إلى 13 منذ غزو روسيا لأوكرانيا. والواقع أن قمة البريكس هذا الأسبوع ليست بريتون وودز. فكل ما يتعين على روسيا وحلفائها فعله هو نقل عدد صغير نسبيا من المعاملات المرتبطة بالعقوبات بعيدا عن متناول أميركا. ومع ذلك، فإن العديد من الدول تطمح إلى تحقيق أهداف أعلى. ففي العام المقبل سوف تعقد قمة البريكس في البرازيل، برئاسة رئيسها لويس إيناسيو لولا دا سيلفا، الذي يبدي استياءه الشديد من قوة الدولار. وقال العام الماضي: "كل ليلة أسأل نفسي لماذا يتعين على كل البلدان أن تستند في تجارتها إلى الدولار". "من هو الذي قرر؟" ■

المصدر: وكالة الإقتصاد نيوز